交易系統(tǒng)構(gòu)成的四大要素

2022/09/28

　　什么是交易系統(tǒng)呢？交易系統(tǒng)不是平常人所理解的系統(tǒng)，而是指在交易市場(chǎng)上能夠?qū)崿F(xiàn)穩(wěn)定利潤(rùn)的一套規(guī)則。它里面包括了資本管理、分析技術(shù)和風(fēng)險(xiǎn)控制。最終目的就是為了實(shí)現(xiàn)交易時(shí)有穩(wěn)定的利潤(rùn)。那么下面就來(lái)看看交易系統(tǒng)構(gòu)成的四大要素。

　　一、方向預(yù)測(cè)

　　方向預(yù)測(cè)非常重要。絕大多數(shù)虧損的投資者無(wú)法判斷大牛市和大熊市的方向，而是因?yàn)樗麄冊(cè)诖笫袌?chǎng)到來(lái)之前損失了太多的資金，無(wú)法或不敢再做了。了解時(shí)機(jī)的選擇是了解股市“投資＋機(jī)會(huì)”。機(jī)會(huì)時(shí)有發(fā)生，但需要把握。

　　二、資金管理

　　資本管理是頭寸的分配。在實(shí)際交易中，單一的數(shù)量控制是為了達(dá)到兩個(gè)效果：一是在正確的交易中賺大錢，在錯(cuò)誤的交易中賺小錢。要做到這一點(diǎn)，我們需要有很好的時(shí)間選擇合作，并嚴(yán)格設(shè)置止損位置和止損位置。

　　三、時(shí)機(jī)選擇

　　時(shí)機(jī)選擇是一個(gè)相當(dāng)獨(dú)立的環(huán)節(jié)，但時(shí)機(jī)選擇和資本管理是不可分割的。這比趨勢(shì)預(yù)測(cè)要重要得多。絕大多數(shù)虧損的投資者并不是因?yàn)樗麄儫o(wú)法判斷牛市和熊市的市場(chǎng)趨勢(shì)，而是因?yàn)樗麄冊(cè)诖笫袌?chǎng)到來(lái)之前損失了太多的資金，無(wú)法做到或不敢做到。了解時(shí)機(jī)的選擇是了解期貨市場(chǎng)本質(zhì)上是一個(gè)機(jī)會(huì)市場(chǎng)。作者認(rèn)為投機(jī)是投資+機(jī)會(huì)。永遠(yuǎn)不會(huì)每天都有機(jī)會(huì)，所以每天的交易一定是錯(cuò)誤的。

　　四、心理控制

　　個(gè)人心理控制能力對(duì)上述三個(gè)環(huán)節(jié)非常重要。事實(shí)上，心態(tài)與個(gè)性和經(jīng)驗(yàn)有關(guān)。隨著經(jīng)驗(yàn)的豐富，心理控制能力會(huì)逐漸增強(qiáng)，但一旦涉及到個(gè)性原因，經(jīng)驗(yàn)就無(wú)法解決。很多時(shí)候，期貨交易需要勇氣。比如，當(dāng)市場(chǎng)長(zhǎng)期盤整，面臨突破時(shí)，最好在連續(xù)錯(cuò)誤時(shí)不斷增加訂單量。然而，在實(shí)際交易中，很少有人有勇氣增加訂單量，因?yàn)檫@需要很強(qiáng)的心理承受能力。絕大多數(shù)交易員在錯(cuò)誤時(shí)會(huì)無(wú)意識(shí)地減少訂單量。

　　無(wú)論是方向預(yù)測(cè)、資本管理、時(shí)間選擇還是心理控制，只有結(jié)合實(shí)際交易行為，才能真正理解其意義。沒(méi)有實(shí)際交易，金字塔增加，長(zhǎng)期和短期是空的，沒(méi)有意義，因?yàn)橹挥袑?shí)踐是檢驗(yàn)真理的唯一標(biāo)準(zhǔn)。